Harley-Davidson a anunțat vânzarea unei participații minoritare din Harley-Davidson Financial Services (HDFS), divizia responsabilă de finanțarea achizițiilor de motociclete și de administrarea portofoliului de credite, într-un parteneriat pe cinci ani cu firmele de investiții KKR și Pacific Investment Management Co. (PIMCO), un pas anticipat într‑o posibilă tranzacție mai amplă, despre care TechRider a relatat.
Urmărește cele mai noi producții video TechRider.ro
- articolul continuă mai jos -
Structura companiei și importanța HDFS
În rapoartele financiare, Harley-Davidson, Inc. își împarte activitatea în trei segmente:
- Harley-Davidson Motor Company (HDMC) – producția de motociclete cu motoare cu ardere internă, piese și accesorii originale.
- Harley-Davidson Financial Services (HDFS) – servicii de creditare și finanțare pentru clienți.
- LiveWire – segment dedicat motocicletelor electrice LiveWire și bicicletelor electrice StaCyc.
În ultimii ani, HDFS a rămas segmentul cu rezultate financiare constante, chiar și în perioadele dificile pentru companie.
Termenii acordului
Potrivit anunțului oficial, KKR și PIMCO vor primi câte 4,9% din capitalul HDFS, totalizând 9,8% participație. Harley-Davidson precizează că își păstrează controlul asupra HDFS.
De asemenea, HDFS a vândut celor două companii peste 5 miliarde USD din portofoliul său de credite retail existente. Această tranzacție va reduce datoria HDFS cu peste 4 miliarde USD și va genera aproximativ 1 miliard USD lichidități.
Pe parcursul următorilor cinci ani, KKR și PIMCO sunt așteptate să achiziționeze aproximativ două treimi din creditele retail viitoare generate de HDFS, contra unei prime. Partenerii vor plăti un comision fix de 1,0% pentru creditele Prime și 2,5% pentru creditele Sub-Prime, pe toată durata fiecărui împrumut.
Destinația fondurilor
Harley-Davidson intenționează să utilizeze o parte din capitalul obținut astfel:
- 500 milioane USD pentru răscumpărarea de acțiuni proprii.
- 450 milioane USD pentru reducerea datoriei existente.
- Aproximativ 1,25 miliarde USD vor fi reinvestite pentru consolidarea activităților HDMC.
Impactul asupra clienților și dealerilor
Compania a transmis că „dealerii și clienții vor continua să beneficieze de aceleași standarde ridicate de servicii, fără impact asupra împrumuturilor angro, cardurilor de credit pentru consumatori sau altor produse.”
Efectele strategiei urmează să fie evaluate pe termen lung, însă, la o zi după anunț, acțiunile Harley-Davidson (HOG) au înregistrat o creștere de 20%.
